2
부산메디클럽

[투자 톡Talk] 연금과 비슷한 효과의 금융상품

  • 국제신문
  • 디지털콘텐츠팀 inews@kookje.co.kr
  •  |  입력 : 2018-05-21 19:18:20
  •  |  본지 11면
  • 글자 크기 
  • 글씨 크게
  • 글씨 작게
   
나이가 들면 자연스럽게 연금처럼 일정한 수입이 생기는 상품을 선호하게 된다. 부동산 투자만 해도 시세차익을 기대할 수 있는 쪽보다 꼬박꼬박 월세를 받을 수 있는 물건을 찾게 된다. 과거 금리가 높았던 시절에는 은퇴자가 목돈을 은행에 맡겨 놓고 매달 이자를 꺼내 쓰는 방식으로 생활하는 사례가 많았다. 그러나 저금리 기조가 굳어진 지금은 이런 방법으로 살기가 힘들어졌다. 이제는 투자의 리스크는 다소 있더라도 연금처럼 적정한 현금흐름을 얻을 수 있는 금융투자상품을 물색해 볼 필요가 있다.

특히 이 시기에는 수익률을 극대화하기보다 리스크를 최소화하는 것에 더욱 신경을 써야 한다. 그렇다고 리스크를 너무 두려워할 필요는 없다. 안정성을 추구한다고 채권형 펀드를 택하면 금리 상승기에 접어든 요즘 수익률에 불만족스러울 수밖에 없다. 수익률을 높이고자 주식형펀드를 택하자니 감당할 리스크가 너무 커서 부담스럽다. 이러지도 저러지도 못하는 이런 상황에서 선택할 만한 펀드로 배당주펀드, 멀티에셋펀드, 롱숏펀드 등이 있다. 이들 펀드는 수익에 집중하기보다 최악의 상황에도 손실을 최소화하려는 운용 전략을 쓰기 때문이다.

배당주펀드는 배당 성향이 높은 주식 종목에 투자한다. 배당주에 투자하므로 매년 일정한 배당금이 지급되며 주가 상승에 따른 시세 차익은 덤으로 얻을 수 있다. 만약 주가가 내려가면 주식의 배당수익률이 높아지기 때문에 매수세가 생겨 추가 하락을 막는 효과가 생긴다.

멀티에셋펀드는 전 세계의 각종 자산에 분산하여 투자하는데 이때 수익성보다 안정성을 우선으로 하는 자산배분을 한다. 주식, 채권과 같은 전통적 투자 자산뿐 아니라 원자재, 부동산, 통화 등 다양한 대체 투자자산까지 담기 때문에 변동성이 적다. 인컴펀드는 꾸준히 수익이 생기는 자산에 투자한다. 지속적으로 현금흐름이 발생하는 리츠, 고배당주, 사회간접자본 등이 주 투자 대상이다.

롱숏펀드도 고려해 볼 만하다. 이 펀드는 같은 업종에서 상대적으로 저평가된 주식을 매수하고 고평가된 주식을 매도하는 전략을 구사한다. 시장 상황과 관계없이 절대 수익을 추구하는 헤지펀드(전문투자형 사모펀드)에서 자주 활용하는 전략이다. 매수와 매도의 상쇄효과로 주식에 50% 이상 투자하더라도 순 편입비중은 20~30% 정도로 낮아진다.
보수적인 투자자라면 금액 중 일부를 채권형 펀드에 배분해 투자하는 것도 변동성을 줄이는 방법의 하나다. ISA(개인종합자산관리계좌)를 이용한다면 절세 효과까지 얻을 수 있다.

트러스톤자산운용 연금포럼 지철원 연구위원


[국제신문 공식 페이스북] [국제신문 인스타그램]

 많이 본 뉴스RSS

  1. 1이상헌의 부산 춤 이야기 <25> 리뷰 : 춤으로 기억하는 역사 -프로젝트 광어 창작춤 ‘필 때까지’
  2. 2귀 호강하는 시민공원 가을 콘서트…돗자리만 챙기세요
  3. 3[세상읽기] 초읽기 들어간 북미 비핵화 협상 /차창훈
  4. 4부경대 여학생, 학과 선배 성추행 폭로
  5. 5‘K팝 어벤져스’ SuperM 일냈다…데뷔 동시에 미국 ‘빌보드 200’ 1위
  6. 6부산 사하구, 대한민국 도시대상 시상식에서 도시환경 부문 최고상 수상
  7. 7BTS 팬클럽 ‘아미’ 지민 생일 맞아 릴레이 헌혈
  8. 8김오수 차관 검찰개혁 바통 받나
  9. 9이기섭 8단의 바둑칼럼 <2417> 제3회 렛츠런파크배 어린이 바둑대회 유단자부
  10. 10서서히 뇌·심장 조여오는 혈관질환…하지정맥을 디스크로 오인도
  1. 135일 만에 사퇴한 조국 전 장관 연금 받는다,이유는?
  2. 2 조국 법무부 장관 사퇴 “검찰개혁 불쏘시개 역할 여기까지”
  3. 3조국 법무부장관 사퇴, 서울대 로스쿨로 돌아가나?
  4. 4여야 지지율 文정부 출범 후 최소 격차
  5. 5“국민 갈등 야기 송구…검찰개혁 계속” 文 대통령, 조국 사퇴에 입장표명
  6. 6민주당 이석현 “조국 출구전략·사퇴는 낭설… 당 나간 정치 9단, 자중하라”
  7. 7 오거돈 부산시장, 팔굽혀펴기 끝판왕 등극 “내 나이가 어때서~”
  8. 8동주대, 수시전형 면접고사 전공실습과 현장체험으로 주목받아
  9. 9남구, 민·관 통합사례관리 전문교육 실시
  10. 10조국 사퇴에 나경원 대표 “사필귀정”
  1. 1부산항 강점 계량화해 환적화물 유치에 활용
  2. 2부산 찾은 금융위원장 “조선기자재 업체 지원 약속”
  3. 315일 부산공동어시장서 수산업 발전기원 풍어제
  4. 4이젠 패딩까지 판다…편의점 변신은 어디까지
  5. 5주가지수- 2019년 10월 14일
  6. 6“산기원, 해양플랜트 예산 낭비 책임져야”
  7. 7항만·철도·배후지역 결합 개발…북항 2단계 재개발 본궤도
  8. 8‘1000대 기업(전국 매출액 기준)’ 1년 새 4곳 줄어 34곳뿐…초라한 부산 위상
  9. 9금융·증시 동향
  10. 1016일 ‘수요 바다톡톡’ 귀신고래 왜 회유하나
  1. 1‘운전은 싫어도 헬스장은 가고 싶어’ 최창학 국토정보공사 사장 운전기사에 갑질 논란
  2. 2근로장려금 자격요건 보니… 단독·홑벌이·맞벌이 기준 차이있다
  3. 3"간판 남아난 가게가 없어…" 엘시티 빌딩풍 피해주민 실력행사
  4. 4엠바고 뜻은? “대통령 일정 공개했다가 징계 등 불이익 받기도”
  5. 5엘시티 입주 앞두고 주민 민원 본격화...직진통행 불만부터, 빌딩풍, 배출가스, 빛공해 우려까지
  6. 645년 역사 부산지검 특수부 폐지…담담함 속 당혹한 표정
  7. 7태풍 ‘하기비스’ 일본 피해 심각… 사망·실종 50명 이상
  8. 8'창원 초등생 뺑소니' 카자흐스탄인 도피 27일 만에 국내 송환
  9. 9내일부터 독감 무료 예방접종…어린이·어르신·임신부 대상
  10. 10경남도 ‘2019년 최고장인’ 5명 선정
  1. 1한국 북한 축구, 지상파 3사 모두 중계…피파랭킹?
  2. 2보라스 사단, 메이저리그 스토브리그 뒤흔든다
  3. 3‘한국-북한’ 29년만에 평양 원정 대결... 생중계는 물건너가
  4. 4LPGA 1위 고진영·신인상 이정은, 부산 BMW챔피언십서 ‘별들의 샷’
  5. 5주포 멀린스 ‘쩔쩔’ 노장 쏜튼 ‘펄펄’…kt 딜레마
  6. 6FA판 흔드는 보라스(미국 슈퍼 에이전트)…류현진 나비효과 볼까
  7. 7‘코레아 끝내기포’ 휴스턴, 양키스에 반격
  8. 8여서정 도쿄올림픽 출전…부녀 메달 도전
  9. 9
  10. 10
조선기자재 기술로 세계로
현지화 작업 전략
신 강소기업 도시로
기술 개발 대학, 기업과 맞손
  • 동남권 관문공항 유치기원 시민음악회
  • 골든블루배 골프대회
  • 2019맘편한부산
  • 기장캠핑페스티벌
  • 제21회부산마라톤대회
  • 2019아시아 트레일즈 컨퍼런스
  • 사하관관사진공모전
  • 유콘서트
  • 어린이극지해양아카데미
걷고 싶은 부산 그린워킹 홈페이지
국제신문 대관안내
스토리 박스